境内港澳台居民获准入市 8只QFII压箱底股受青睐(4)

　　兴业银行

　　盈利能力不断增强

　　据《证券日报》市场研究中心数据统计显示，QFII去年连续三个季度持有兴业银行。2012年三季度QFII持有兴业银行138043.44万股，持股数量占流通股比例约为12.8%，持股市值约为1657901.71万元；2012年二季度QFII持有兴业银行138043.44万股，持股数量占流通股比例约为12.8%，持股市值约为1791803.85万元；2012年一季度QFII持有兴业银行138043.44万股，持股数量占流通股比例约为12.8%，持股市值约为1838738.62万元。

　　从市场表现看，兴业银行目前最新收盘价为19.09元，2月18日以来截至昨日，该股累计跌幅为2.6%，累计换手率为19.14%，累计成交量为206422.52万股，累计成交额为3962760.81万元。

　　从基本面来看，兴业银行是我国首批股份制商业银行之一，是一家全国性商业银行，成立于1988年8月，总行设在福建省福州市。2012年年末资产总额达到3.24万亿元，比年初增长34.47%；不良贷款率0.43%，拨备覆盖率达到466%，比年初大幅提高81个百分点；实现归属于母公司股东净利润347.08亿元，同比增长36.08%，收入结构进一步优化，加权平均净资产收益率26.64%，创上市六年来新高。2012年11月，证监会、国家外汇管理局核准公司合格境外机构投资者托管资格。

　　业绩方面，2013年1月10日业绩快报显示，2012年1月至12月公司每股收益3.22元，每股净资产13.35元，净资产收益率26.64%；实现营业收入876.21亿元，同比增长46.35%，实现净利润347.08亿元，同比增长36.08%。2012年公司盈利能力持续增强，运营效率不断提高，资产质量保持稳定，绿色金融和银行间合作等特色业务深入推进，取得良好的经营业绩。

　　东方证券表示，维持2013年、2014年兴业银行每股收益预测分别为3.21元、3.73元；每股净资产预测为16.01元、19.10元。持续看好兴业银行在同业业务领域的创新与盈利能力，维持2013年市净率1.25倍，维持公司“买入”评级。

　　北京银行

　　资产质量持续稳定

　　据《证券日报》市场研究中心数据统计显示，QFII去年连续三个季度持有北京银行。2012年三季度QFII持有北京银行120058.18万股，持股数量占流通股比例约为16.07%，持股市值约为824799.68万元；2012年二季度QFII持有北京银行100048.48万股，持股数量占流通股比例约为16.07%，持股市值约为977473.66万元；2012年一季度QFII持有北京银行100048.48万股，持股数量占流通股比例约为16.07%，持股市值约为982476.09万元。

　　从市场表现看，北京银行目前最新收盘价为9.23元，2月18日以来截至昨日，该股累计跌幅为5.72%，累计换手率为12.25%，累计成交量为91535.23万股，累计成交额为859164.16万元。

　　从基本面来看，在国内的城市商业银行中，北京银行居于领先地位，总部位于我国首都北京。

　　业绩方面，2012年三季报显示，报告期末北京银行资产总额11181.53亿元，较年初增加1616.55亿元，增幅16.90%；存款总额7117.22亿元，较年初增加974.81亿元，增幅15.87%；贷款总额4735.97亿元，较年初增加679.87亿元，增幅16.76%。截至三季度末，储蓄存款余额达到1376.8亿元，较年初增长226亿元，增幅19.6%，储蓄存款占比由18.8%提高到19.4%。

　　值得一提的是，2012年三季报显示，报告期末北京银行资产质量继续保持稳定。截至三季末，公司不良贷款余额26.77亿元，不良贷款率0.57%，继续在同业中保持较低水平；同时，公司加大拨备计提力度，拨备覆盖率高达437.17%，拨贷比达到2.47%，风险抵御能力持续增强。

　　股东进出方面，2012年三季报披露，前十大流通股东中，中国人寿个人分红持有7048万股，较上期增加1262万股。股东人数较上期略减。

　　浙商证券表示，北京银行战略转型持续推进，大力发展同业、投行、中间业务。投行业务借助扎实的大客户基础，在债券承销上已经占据了北京市领先的市场份额，投行收入也弥补了监管对中间业务收入的影响，2012年度前三季度佣金收入依然强劲同比增长46%。预计2012年、2013年每股收益分别为1.31元、1.55元，市盈率分别为7.24倍、6.10倍，维持“买入”评级。

　　民生证券预计公司2013年净利润135亿元，同比增长16.6%。预计2013年、2014年账面净值9.4元、10.8元，对应市净率为0.7倍、0.6倍。合理估值区间为10.8元至11.8元，维持“强烈推荐”评级。